Panduan hipotek khusus bunga: penjelasan pro, kontra, dan kesesuaian

Kami mendapatkan komisi untuk produk yang dibeli melalui beberapa tautan di artikel ini.

Hipotek dengan bunga saja tidak lazim saat ini seperti sebelum krisis kredit, dan telah menjadi subyek skandal penjualan yang salah di masa lalu. Tetapi untuk beberapa peminjam yang sedang berburu suku bunga hipotek terbaik, hipotek semacam ini menawarkan fleksibilitas dan kesempatan untuk mengelola uang mereka dengan lebih baik.

Apa itu hipotek bunga saja?

Seperti namanya, peminjam yang mengambil hipotek hanya bunga hanya membayar bunga yang timbul dari hutang setiap bulan. Mereka tidak melakukan pembayaran terhadap hutang yang sebenarnya itu sendiri.

Akibatnya, pada akhir jangka waktu hipotek Anda, Anda tidak akan melunasi utang apa pun. Saldo yang Anda berutang tetap sama.

Setelah Anda mencapai akhir jangka waktu hipotek Anda, Anda kemudian diminta untuk melunasi jumlah yang awalnya Anda pinjam.

Peminjam dengan pembayaran remortgage membayar baik bunga dan hutang mereka setiap bulan. Akibatnya, ketika mereka mencapai akhir masa hipotek mereka, tidak ada yang tersisa untuk dibayar; hutang tersebut akan dilunasi seluruhnya.

Apa itu hipotek hanya bunga pensiun (RIO)?

Hipotek RIO adalah bentuk hipotek bunga saja yang relatif baru, dan seperti namanya, ditujukan untuk peminjam yang lebih tua.

Seiring bertambahnya usia, akan lebih sulit untuk mendapatkan hipotek standar. Dengan beberapa pemberi pinjaman bersikeras bahwa seluruh hipotek dilunasi pada saat Anda mencapai pensiun. Mereka pada dasarnya khawatir bahwa begitu Anda berhenti bekerja, Anda tidak akan dapat melakukan pembayaran yang diperlukan.

Namun, ada kalanya Anda masih perlu meminjam saat mendekati masa pensiun. Dalam hal ini hipotek RIO bisa menjadi jawabannya.

Dengan hipotek RIO, seperti hipotek dengan bunga biasa, Anda melakukan pembayaran bulanan yang mencakup bunga yang dibebankan pada jumlah yang Anda pinjam. Biasanya modal dilunasi saat Anda menjual properti, pindah ke perumahan perawatan, atau mati.

Bagaimana cara kerja hipotek hanya bunga?

Katakanlah Anda mengajukan hipotek hanya bunga sebesar £200,000, dengan tingkat bunga 3%, selama jangka waktu 25 tahun. Setiap bulan Anda akan membayar £500.

Kemudian, pada akhir jangka waktu 25 tahun, Anda harus membayar kembali £200,000 yang awalnya Anda pinjam, dan yang masih terutang.

Tidak seperti hipotek pelunasan modal, perpanjangan jangka waktu hipotek tidak menurunkan pembayaran bulanan Anda.

Misalnya, jika Anda memilih jangka waktu hipotek 30 tahun daripada jangka waktu hipotek 25 tahun, Anda masih harus membayar bunga £500 sebulan. Jangka yang lebih panjang berarti Anda akan memiliki lima tahun lagi sebelum Anda harus membayar kembali hutang awal £200,000, tetapi Anda juga akan membayar bunga atas hutang itu selama lima tahun tambahan.

Bagaimana cara mendapatkan hipotek hanya bunga?

Pemberi pinjaman hipotek tidak menawarkan produk terpisah yang hanya tersedia berdasarkan bunga saja. Sebaliknya, ketika Anda mengajukan pinjaman rumah, Anda akan dapat memberi tahu mereka bahwa Anda ingin mengambilnya sebagai hipotek bunga saja daripada hipotek pembayaran.

Namun, penting untuk dicatat bahwa pemberi pinjaman menggunakan aturan yang berbeda ketika menilai aplikasi hipotek hanya bunga dibandingkan dengan hipotek pelunasan modal. Hal ini dapat membuat lebih sulit untuk mendapatkan satu dari pelunasan hipotek biasa. Ini mungkin berarti bahwa itu tidak cocok sebagai hipotek pembeli pertama kali.

Misalnya, Anda mungkin perlu menyetorkan deposit yang lebih besar sering kali minimal 25% untuk mengamankan hipotek dengan bunga saja. Sebagai perbandingan, Anda bisa mendapatkan hipotek pelunasan modal dengan setoran minimal 5%.

Contoh lain dari kriteria yang berpotensi lebih ketat pada hipotek hanya bunga meliputi:

• Batasan usia di akhir masa hipotek Anda, mis. 70 tahun
• Gaji minimum yang lebih tinggi, terkadang antara £50.000 dan £100.000
• Pinjaman yang lebih rendah ditawarkan sehubungan dengan pendapatan

Mungkin kriteria yang paling penting adalah persyaratan untuk memiliki cara yang kredibel untuk membayar kembali pinjaman awal ketika Anda mencapai akhir jangka waktu hipotek Anda, yang dikenal sebagai 'kendaraan pembayaran'. Pemberi pinjaman yang berbeda akan menerima berbagai bentuk kendaraan pembayaran, seperti penjualan properti, hasil dari investasi, atau lump sum dari pensiun Anda.

Sangat penting untuk memiliki rencana pembayaran kembali dengan hipotek bunga saja. Jika Anda tidak memiliki sarana untuk membayar kembali hipotek sekaligus di akhir jangka waktu, pemberi pinjaman berhak mengambil kembali rumah Anda untuk membayar utang.

Apakah semakin sulit untuk mendapatkan hipotek hanya bunga?

Sebelum krisis keuangan global tahun 2008, aturan hipotek jauh lebih longgar.

Peminjam yang biasanya tidak mampu membayar hipotek pembayaran modal dapat membeli melalui hipotek hanya bunga, sementara pemberi pinjaman sering tidak menanyakan apa rencana pembayarannya.

Jika tidak ada rencana, peminjam dapat dengan mudah menyatakan bahwa mereka akan menjual properti tersebut pada akhir masa hipotek.

"Waktu telah pasti berubah," kata Colin Chapman, direktur broker hipotek Genesis Financial Services. “Hanya bunga sekarang menjadi milik orang kaya yang memiliki banyak ekuitas di rumah mereka dan gaji tinggi. Hanya rencana pembayaran yang kredibel seperti penjualan properti investasi, pembayaran pensiun jika tabungan Anda cukup besar atau bonus jika Anda memiliki pekerjaan seperti pedagang kota yang akan diterima.”

Menjual rumah Anda untuk membayar hipotek masih diperbolehkan, tetapi pemberi pinjaman mungkin menetapkan Anda harus memiliki antara £200,000 dan £300,000 ekuitas di properti Anda sebelum mereka memberikan hipotek.

Pemikirannya mengatakan bahwa pada saat jangka waktu hipotek Anda berakhir, properti Anda akan meningkat nilainya cukup untuk memungkinkan Anda menjual, melunasi hutang hipotek Anda dan masih memiliki cukup uang tersisa untuk ukuran bawah.

Hipotek hanya bunga vs hipotek pelunasan

Sebelum Anda memutuskan apakah akan mengambil hipotek bunga saja atau hipotek pelunasan modal, ada baiknya untuk membandingkan berapa biaya masing-masing untuk membayar kembali secara keseluruhan.

Peminjam yang mengambil hipotek £200,000 selama 25 tahun dengan tarif 2,5%* akan membayar £897,23 sebulan untuk hipotek pelunasan modal atau £416,67 sebulan untuk hipotek hanya bunga

Seperti yang Anda lihat, setiap bulan, hipotek hanya bunga akan berarti pembayaran yang jauh lebih rendah. Namun, penting untuk diingat bahwa karena utang tidak berkurang seiring waktu, Anda akan terus dikenakan bunga atas jumlah penuh, untuk seluruh jangka waktu hipotek.

Akibatnya, selama 25 tahun, total bunga yang harus dibayar adalah £69.169 untuk hipotek pembayaran kembali modal. Tapi £125.000 pada hipotek bunga saja. Dengan kata lain, hipotek hanya bunga akan berarti membayar hampir dua kali lipat bunga secara keseluruhan, sebagai imbalan atas pembayaran bulanan yang lebih kecil.

Apakah hipotek bunga saja sama dengan hipotek endowmen?

Anda mungkin pernah mendengar tentang hipotek endowmen, yang merupakan jenis hipotek bunga saja yang populer di tahun 1980-an dan 1990-an.

Bank dan lembaga pembangunan menjual hipotek hanya bunga di samping kebijakan yang disebut dana abadi. Ini adalah campuran dari rencana investasi dan polis asuransi jiwa. Pembayaran hipotek bulanan Anda terdiri dari sebagian bunga pinjaman Anda dan sebagian premi untuk dana abadi Anda.

Perusahaan hipotek menginvestasikan premi atas nama Anda dengan tujuan membangun pot uang itu setidaknya ukuran hutang hipotek Anda sehingga Anda dapat menghapus saldo di akhir ketentuan. Ada juga janji sisa uang tunai.

Namun, dalam banyak kasus, investasi tersebut gagal menghasilkan, meninggalkan pemilik rumah dengan kekurangan yang harus mereka bayar sendiri.

Hipotek endowmen tidak lagi tersedia, tetapi peminjam dapat mengambil rencana investasi mereka sendiri untuk membayar utang pada akhir jangka waktu.

Pro dan kontra dari hipotek hanya bunga

Ada beberapa pro yang berpotensi kuat untuk memilih hipotek hanya bunga saat membeli rumah.

Ini termasuk:

• Pembayaran bulanan yang lebih rendah, yang dapat membuat penganggaran lebih mudah
• Uang yang dihemat dengan tidak membayar hutang setiap bulan dapat dimasukkan ke dalam investasi yang berpotensi meningkat nilainya lebih tinggi dari hutang hipotek Anda.

Namun, ada beberapa kelemahan penting dari hipotek hanya bunga, jika dibandingkan dengan hipotek pelunasan modal.

Ini termasuk:

• Anda akan membayar kembali lebih banyak bunga selama jangka waktu hipotek
• Anda harus memiliki setoran yang lebih besar
• Ada risiko bahwa rencana pembayaran Anda tidak akan memberikan cukup uang untuk melunasi hipotek Anda di akhir istilah yang berarti Anda harus menjual rumah, mencari hipotek atau wajah lain kepemilikan kembali.

Apakah hipotek hanya bunga adalah ide yang bagus?

Pada akhirnya apakah hipotek hanya bunga adalah ide yang baik untuk Anda akan tergantung pada keadaan Anda sendiri. Pastikan Anda berbicara dengan penyedia hipotek Anda atau a broker hipotek.

Anda harus disiplin agar hipotek hanya bunga berhasil. Meskipun Anda memiliki pembayaran hipotek bulanan yang lebih rendah, Anda perlu menyisihkan uang dengan cara lain untuk membantu menutupi biaya pembayaran kembali modal tersebut pada akhir masa hipotek Anda.

Hal ini juga membayar untuk menjadi fleksibel. Anda mungkin memulai dengan hipotek bunga saja, berniat untuk melunasi utang pada akhir jangka waktu dengan hasil dari investasi di aset lain, seperti saham dan saham.

Tetapi jika investasi tersebut bermasalah, dan tidak cukup berharga untuk melunasi hutang hipotek, maka Anda perlu mempertimbangkan opsi lain, yang mungkin termasuk menjual properti.

Perlu diingat bahwa sementara pembayaran bulanan Anda dengan hipotek hanya bunga hanya mencakup bunga atas hutang Anda, Anda akan dapat melakukan pembayaran tambahan untuk membayar hutang modal yang sebenarnya juga. Ini bisa dilakukan sekali saja, jika Anda merasa sangat memerah satu bulan, atau secara teratur. Ini berarti bahwa ketika Anda mencapai akhir masa hipotek Anda, ada lebih sedikit hutang yang tersisa untuk dilunasi.

Dengan terima kasih kepada John Fitzsimons atas kontribusinya pada artikel ini