Hur påverkar inflationen bolåneräntorna? Våra experter förklarar

instagram viewer
  • Hemfinansiering
  • Vi tjänar en provision för produkter som köps via några länkar i den här artikeln.

  • Du har utan tvekan sett hur inflationen påverkar dina vardagliga inköp, men hur påverkar inflationen bolåneräntor?

    Inflationen är som högst i 40 år, vilket skapar en levnadskostnadskris som pressar hushållens ekonomi. Priserna steg med 9% under de 12 månaderna fram till april, enligt Kontoret för nationell statistik. Och experter tror att inflationen kan bli ännu högre. Bank of England varnar för att inflationen kan nå en topp på över 10 % senare i år, påskyndad av ytterligare en höjning i energipristak i oktober.

    Vi förklarar hur stigande inflation påverkar bolånen, vad oroliga bolåneinnehavare kan göra nu – och om inflationen kan få huspriserna att falla.

    Vad betyder en stigande inflation för bolåneräntorna?

    När inflationen stiger kan det ha en betydande inverkan på bolåneräntorna. Detta beror på att Bank of England tittar på faktorer som inflation när de bestämmer sig för att höja eller sänka räntorna.

    Om inflationen ökar snabbt kan Bank of England försöka ta itu med detta genom att höja räntorna, vilket – i teorin – borde bromsa inflationen.

    Grått hemmakontor med mac-dator

    Bildkredit: Future Plc/Simon Whitmore

    Storbritanniens inflationsmål är 2 %, så allt över detta ökar chanserna för Bank of England att höja räntorna.

    Det motsatta är sant om inflationen är mycket låg. I så fall kan räntorna sänkas för att försöka få folk att spendera (för att höja inflationen) snarare än att behålla sina pengar i besparingar.

    Inför den stigande inflationen har Bank of England svarat med att höja räntorna i år. I februari höjde den räntorna från 0,25 % till 0,5 %. En månad senare höjdes de till 0,75 %. I maj nådde räntorna 1 %, den högsta nivån på 13 år.

    En räntehöjning påverkar bolåneräntorna. Vissa husägare kan se en ökning av sina månatliga amorteringar, medan förstagångsköpare kommer att se bolåneräntorna bli högre.

    Bolåneräntorna har stigit stadigt de senaste månaderna. Den genomsnittliga tvååriga fasta räntan är nu över 3 % för första gången på mer än sju år, enligt analytikern Moneyfacts.

    Är hög inflation bra för bolåneinnehavare?

    Tyvärr är hög inflation sällan en bra sak för bolåneinnehavare. Om räntorna därefter stiger, pressar det också upp bolåneräntorna.

    Men om du ser en omedelbar ökning av dina bolånebetalningar beror på vilken typ av bolån du har.

    De som har bolån med fast ränta kommer att skyddas från alla räntehöjningar. Husägare på tracker-bolån eller vanliga rörliga räntor (SVR) ser vanligtvis en ökning av sin ränta, och därför skulle deras månatliga betalning öka.

    Om du har en fast ränta är du inte helt skyddad från hög inflation, för när den väl är klar kan räntorna bli högre, vilket innebär att du inte kommer att kunna få en så konkurrenskraftig affär.

    Husets exteriör är stor gräsmatta och stenbeläggningar

    Bildkredit: Future Plc/Brent Darby

    Vad ska jag göra med mitt bolån om jag är orolig för inflationen?

    I tider av hög inflation är det viktigt att kontrollera alla dina utgifter och se om du kan sänka några kostnader för att minska den inverkan som skyhöga priser har på din ekonomi. Detta inkluderar att säga upp alla prenumerationer du inte använder, leta efter billigare försäkringar och försöka spara pengar på din snabbköpsbutik.

    Du bör också titta noga på ditt bolån, för trots allt är det förmodligen din största månatliga räkning.

    Om du har en SVR – som är den dyraste typen av bolåneränta – kan du spara hundratals, kanske tusentals pund per år genom att gå över till en fast ränta. Prata med a lånemäklare om du behöver hjälp med att söka efter en ny produkt, eller om du är osäker på dina alternativ.
    Rådet är att gå snabbt, eftersom banker och byggbolag kontinuerligt prissätter sina bolån.

    Det är troligt att räntorna kommer att stiga ytterligare i år, i ett försök att få inflationen under kontroll. "Vissa analytiker förväntar sig att Bank of Englands ränta ska nå 2% i slutet av detta år och 3% 2023 - vilket pressar bolåneräntorna till nya toppar, säger Alice Haine, privatekonomiska analytiker på investeringsplattformen Bestinvest.

    Hon tillägger: "Alla som har ett bolåneavtal som snart går ut måste betala mer varje månad när de förnyar sin fasta ränta, så i denna tid av stigande priser är det klokt att leta runt och låsa in ett nytt erbjudande tre till sex månader innan utgången datum.'

    Ytterdörr med hallbord och krukväxter

    Bildkredit: Future Plc/Colin Poole

    Ska jag betala av på mitt bolån under hög inflation?

    Det är alltid en bra idé att betala för mycket ditt bolån – om du har råd. Under levnadskostnadskrisen kanske detta inte är möjligt eftersom att bara betala din vanliga bolåneräkning, plus andra väsentliga utgifter, kan kännas som en sträcka.

    För andra husägare kanske du känner att du bekvämt kan betala för mycket ditt bolån (kanske har du en stor mängd besparingar och en anständig lön med bra anställningstrygghet). Jamie Lennox, direktör på mäklaren Dimora Mortgages, kommenterar: "Att överbetala är alltid klokt i mina ögon.

    De flesta bolåneräntor beräknas dagligen så ju tidigare du kan börja ta bort skuldnivåerna, kommer det att spara dig ränta på lång sikt. Men vi uppskattar att inte alla kommer att ha överskottspengar för att göra detta med levnadskostnadskrisen i spiral.”
    Om du har möjlighet att betala extra, kontrollera om det finns ett maxbelopp du kan betala för mycket på ditt bolån. Om du går över denna gräns kan långivaren ta ut en rejäl avgift.

    Är inflation bra för huspriserna?

    I takt med att räntorna stiger saktar bostadsmarknaden ofta ner.

    I alla fall, huspriserna fortsätter att klättra i år, trots att räntorna når 1%. De genomsnittliga huspriserna steg för elfte månaden i rad i maj, enligt Halifax. Den genomsnittliga fastigheten i Storbritannien kostar nu £289 099, tack vare en årlig bostadspristillväxt på 10,5 %.

    Med det sagt tror experter att det bara är en tidsfråga tills marknaden börjar svalna, och vi kan till och med se några prisfall.

    Veckans video

    "När räntorna ökar, inflationen förvärras och konsumenternas förtroende försvagas, så det är troligt att vi kan se huspriserna börja falla. Vi måste dock komma ihåg att de har ökat under de senaste 18 månaderna, så för de flesta kommer det att vara en stabilisering av skeppet snarare än att krascha mot klipporna”, konstaterar Lewis Shaw, grundare och bolåneexpert på Shaw Financial Tjänster.

    protection click fraud
    Negativt eget kapital: vad betyder det och hur kan jag undvika det?

    Negativt eget kapital: vad betyder det och hur kan jag undvika det?

    Hemfinansiering Vi tjänar en provision för produkter som köps via några länkar i den här artikeln...

    read more
    Dåliga krediter bolån: vilka är dina alternativ för att låna?

    Dåliga krediter bolån: vilka är dina alternativ för att låna?

    Hemfinansiering Vi tjänar en provision för produkter som köps via några länkar i den här artikeln...

    read more
    Att köpa ett fritidshus: den ultimata guiden till att äga ett andra hem

    Att köpa ett fritidshus: den ultimata guiden till att äga ett andra hem

    Hemfinansiering Vi tjänar en provision för produkter som köps via några länkar i den här artikeln...

    read more