Få nyhetsbrevet Ideal Home
Prenumerera på vårt nyhetsbrev för stil- och inredningsinspiration, husmakeovers, projektrådgivning och mer.
Tack för att du registrerade dig på Ideal Home. Du kommer att få ett verifieringsmail inom kort.
Det var ett problem. Uppdatera sidan och försök igen.
För inte så länge sedan var ett bolån något du bara diskuterade med din bank eller din mäklare. Men sedan oktober, när priserna mer än fördubblades, har bolån blivit ett hett ämne bland vänner och familj. Oron över överkomliga priser och att köpa ett hem är naturligtvis utbredd.
Ideal Homes Money Editor Sarah Handley säger: "Med vissa bolåneräntor som nu når 7% är det inte konstigt att människor är otroligt oroliga över hur de kommer att hålla jämna steg med sina återbetalningar, eller i fallet med förstagångsköpare, om de verkligen kommer att ta sig upp på fastighetsstegen när som helst snart.'
Så vi bad två bolåneexperter, Simon Cutler och Adrian Anderson, att dela med sig av svaren på de vanligaste frågorna från låntagare och för att belysa de delar av bolåneresan och banklånepolitiken som är vanliga missförstått.
(Bildkredit: Future PLC/Malcolm Menzies)
Hur höga kommer bolåneräntorna att gå?
Det är svårt att förutsäga exakt hur höga bolåneräntor kan gå, men eftersom många är kopplade till Bank of Englands basränta, som har stigit mer än 13 gånger i rad, kan de gå högre. Men det förutspås att räntorna toppar i början av 2024, men det är inte känt hur snart de kommer ner igen.
För dem som vill få ett bolån, är det tillrådligt att spara så mycket av en insättning som du kan, och få din ekonomi i bästa skick de kan vara, för att maximera dina chanser att få det bästa priset från din långivare.
Om du är orolig för att ditt bolån ska skjuta i höjden finns det potentiella lösningar värda att överväga. Och här är vad du ska göra om din betalningar av bolån blir oöverkomliga.
Jag behöver en lång löptid men jag är redan 40 – kan jag förlänga min löptid efter pensionsåldern?
"Ja det kan du, många långivare kommer att låna ut upp till minst 70 års ålder och vissa upp till 75 års ålder", säger Simon Cutler, chef för oberoende finansiella rådgivare Blackdown Financial. "Även om det inte finns någon obligatorisk ålder när du måste gå i pension från arbetet, om du tar bolånetiden utanför staten pensionsåldern kommer långivare att be att få se bevis på att du har en privat pension eller arbetsplatspension för att upprätthålla din inkomst senare i liv.'
Vissa banker kommer att erbjuda ett bolån upp till 80 års ålder vid löptidens slut.
Simon är direktör och finansiell planerare på Blackdown Financial, med mer än 27 års erfarenhet, med särskilt fokus på bolån, skydd, pensioner och investeringar. Simon har varit listad i The Times som en av de främsta finansiella rådgivarna i Storbritannien under många år i rad.
Kan jag förlänga min bolånetid när jag lånar om?
Sedan lånekostnaderna ökat har detta blivit ett vanligt önskemål bland bostadslåntagare, enligt Adrian Anderson, direktör för inteckningsmäklare Anderson Harris. "Du kan förlänga din löptid när du lånar om för att minska effekten av ränteuppgången när du byter affär. Genom att förlänga din löptid kommer du att sänka den månatliga betalningen men du kommer att betala mer ränta på lång sikt. Du kan minska din bolånetid i framtiden.'
Adrian är VD på hypoteksmäklare Anderson Harris. Specialiserat sig på att erbjuda den bästa bolåne- och skyddsrådgivningen till förmögna kunder, och var den vinnare av Best Business Leader: Broker )färre än 10 rådgivare) i British Mortgage Awards 2022.
Är det okej att 100 % av min insättning kommer från mina föräldrar?
100 % begåvade insättningar är allmänt accepterade av långivare men vissa kopplar vissa regler till deras acceptans. Till exempel kommer Halifax endast att tillåta att gåvan kommer från en familjemedlem som anges på listan över acceptabla släktingar. Santander insisterar inte på att donatorn är en familjemedlem,
Båda långivarna ber om ett brev från givaren som bekräftar att pengarna inte är återbetalningsbara.
NatWest, å andra sidan, anger att endast föräldrar eller vårdnadshavare kan gåva pengar, men det är okej om pengarna är ett lån. Den månatliga återbetalningen kommer att beaktas när långivaren kontrollerar att bolånet är överkomligt.
(Bildkredit: Future/Colin Poole)
Kommer ett studielån att påverka storleken på det bolån jag erbjuds?
"Nästan alla långivare tar hänsyn till studielån när de beräknar hur mycket du ska låna ut", säger Adrian Anderson. "I takt med att din inkomst ökar, så kommer också ditt studielån att betalas ut och detta kommer att matas in i bankens överkomliga kalkylator som en vanlig utgående summa som kommer att minska det belopp du kan låna."
Varför erbjuder inte många långivare 95 % bolån på nybyggda fastigheter?
Nybyggda fastigheter har en högre prislapp än motsvarande begagnade bostäder eftersom du betalar en premie för att vara den första ägaren. Den premien kan vara runt 5 % eller mer. Om du säljer fastigheten två år senare förlorar du nybyggnadspremien så den kan vara mindre värd än du köpte den för.
Om du köpte fastigheten med 5% deposition kan du hamna i negativt eget kapital. Om långivaren var tvungen att ta över egendomen, kan den kämpa för att få tillbaka hela bolånet när fastigheten säljs. Av den anledningen insisterar långivare ofta på att låntagare lägger en insättning på mellan 10 % och 20 %.
Vad händer om värderingsmannen på uppdrag av banken tycker att fastigheten är mindre värd än jag köper den för?
Långivaren baserar sitt maximala lånebelopp på antingen köpeskillingen (priset du kommit överens med säljaren) eller värderingen, beroende på vilket som är lägst.
"Låt oss säga att du kommer överens om ett pris på £400 000 med säljaren," förklarar Adrian Anderson, "och banken erbjuder dig ett maximalt bolån på 90 % vilket är £360 000. Om bankens besiktningsman värderar fastigheten till 380 000 pund, sjunker bankens erbjudande om 90 % bolån till 342 000 pund [90 % av 380 000 pund]. Om du fortfarande vill köpa fastigheten måste du antingen betala en deposition på £58 000 istället för din ursprungliga deposition på £40 000, eller förhandla om köpeskillingen lägre.'
(Bildkredit: Future PLC)
När betalar du stämpelskatt?
Köpare har 14 dagar på sig att betala sin stämpelskatt till HMRC. Din advokat kan göra detta åt dig, men det är ditt ansvar att hålla tidsfristen.
Stämpelskatt kan vara den dyraste kostnaden förknippad med att köpa en ny bostad. Det betalas till HMRC av hemflyttare på värdet av köpeskillingen över £250 000. För förstagångsköpare detta tröskeln är £425 000. Båda trösklarna är planerade att sjunka nästa år.
Vad händer på dagen för färdigställandet?
På färdigställandedagen övergår äganderätten till fastigheten från säljaren till köparen. Men först måste pengarna för att köpa fastigheten, en kombination av dina besparingar och ett bolån, överföras från din advokat till säljarens. Bolånemedlen kommer att begäras från banken några dagar före färdigställandet. När säljaren har fått pengarna kommer fastighetsmäklaren att släppa nycklarna till din nya bostad.
Ämnen
